Сходят ли наличные со сцены?
Наличные деньги в той или иной форме существуют очень давно.
«Твердая валюта» представляет собой постоянно сокращающуюся часть экономики, уступая позиции электронным формам движения средств. И все же, несмотря на это, объем наличных в обращении растет. В период с 2008 по 2013 г. стоимость британского фунта стерлингов повысилась на 29%, а стоимость евро — на 34%. С 2007 по 2012 г. стоимость доллара США повысилась на 42%. Сочтены ли дни наличных на фоне безналичных карт, растущей популярности кредитных и дебетовых карт, а также устойчивого роста количества покупок онлайн? А если и так, то что?
Краткая история наличных
Бартер — или обмен товарами — является проблематичной формой торговых отношений, поскольку зависит от того, что две стороны одновременно хотят сопоставимые товары, которыми можно справедливо обменяться. Например, у фермера есть поросята, которых он мечтает продать прежде, чем придется тратиться на их корм, а в обмен он хочет несколько мешков зерна, но оно еще не взошло. Около 8000 лет назад жители древнего Шумера, Вавилона и Месопотамии начали развивать систему глиняных табличек, чтобы разрешить проблему. Договоренность об обмене фиксировалась на табличках, которые назывались «булла», с указанием «цены» (два мешка зерна в нашем примере). Оба участника сделки получали по половине таблички, и тогда (в нашем случае) поросята передавались новому владельцу. После сбора урожая бывший владелец поросят отдавал свою половину таблички производителю зерна и получал обещанные ему два мешка. Со временем эти глиняные таблички стали предметом торговли сами по себе.
В Древнем Китае вместо денег использовались раковины каури. Около 1000 г. до н.э. китайцы перешли от настоящих раковин к их металлическим имитациям, ставшим их псевдовалютой. В 800 г. до н.э. они стали использовать «кинжалы» и «ножи»: крошечные копии данных предметов, выпускавшиеся в разном весе, что воплощало их разную ценность.
Китайцы первыми изобрели бумажные деньги, в правление императора Хен Цунга (806-821 н.э.), но не монеты: последние, вероятно, появились в Малой Азии около 640 г. до н.э. и изготавливались из сплава серебра и золота, который назывался электрум. Вскоре идею переняли другие части греческого мира.
Изобретение банкнот обусловливалось дефицитом меди, необходимой для изготовления монет. Но флирт с бумажными деньгами оказался довольно коротким: легкость их производства способствовала тому, что власти поддались соблазну печатать деньги по мере необходимости, и это привело к стремительной инфляции. В результате китайцы отказались от бумажных денег на многие века.
Изначальный путь бумажных денег в Европе был не менее тернистым. Первые европейские банкноты были выпущены в Швеции в 1661 г. стокгольмским банкиром Иоганном Палмструхом, получившим разрешение шведского правительства. Он тоже вскоре увлекся и напечатал больше денег, чем мог обеспечить своими запасами серебра. В 1668 г. его судили за мошенничество и приговорили к смертной казни (правда, приговор был впоследствии заменен на заключение).
Ничуть не хуже золота?
Впрочем, печальный опыт не мог остановить прогресса. Одни лишь драгоценные металлы уже не могли удовлетворить спрос на наличные. Так стали появляться первые национальные банки, которые начали выпускать векселя, вызывавшие большее доверие, чем банкноты Палмструха. Но угроза инфляции все равно сохранялась. Во многом установлению контроля над ней способствовал «золотой стандарт». Он привязал валюту каждой страны к цене на золото, которая складывалась независимо. В результате это означало появление фиксированного обменного курса. В США, с 1834 по 1933 г., цена на золото составляла $20,67 за унцию, а в Великобритании — 3 фунта 17 шиллингов за 10,5 карата. Из этого следовало, что £1 стоит $4,867. Это работало до тех пор, пока никто не печатал избыточной денежной массы.
Золотой стандарт надломился в период Первой мировой войны, когда государства печатали дополнительные деньги, чтобы финансировать армию. Он вновь был установлен после войны. Британия отказалась от золотого стандарта в 1931 г., во время экономического спада, когда давление на фунт сделало невозможным поддерживать его стоимость, не истощив золотые запасы страны. Фунт прошел девальвацию, и британская экономика стала восстанавливаться. Окончательный крах золотой стандарт потерпел в 1971 г., когда США отказались от своего обещания обеспечивать зарубежные долларовые запасы золотом по цене $35 за унцию.
Процесс развивается…
Мы можем допустить, что расцвет денег миновал с появлением чеков. Но сложно сказать, когда именно они появились. Римляне использовали нечто подобное, под названием прескрипции, в I в. до н.э.; сходными векселями пользовались арабы IX в. и средневековые европейцы. Но все это не угрожало существованию наличных денег.
Самый ранний чек современного типа, дошедший до наших времен, написан от руки и датируется 1659 г. Банк Англии первым стал выпускать допечатные формы чеков, заполнявшихся от руки, и ввел их в обращение в 1717 г. Настоящий чековый бум, впрочем, наступил после 1959 г., когда механизация сделала возможным автоматическую обработку большого количества чеков. С появлением в 1969 г. обеспечиваемых чеками карт ретейлеры получили уверенность, что чеки будут оплачены, даже если у владельца счета нет требуемых средств. (Банк брал на себя обязательство перевести деньги со счета вкладчика.) Пик использования чеков пришелся в большинстве стран на 1980-е и 1990-е гг., когда они стали вторым по популярности способом оплаты после старых добрых наличных. И хотя миллиарды чеков обрабатывались ежегодно, наличные не сдавали своих позиций.
... и развивается...
Кредитные и дебетовые карты были следующим шагом. С середины 1990-х гг. банки стали отходить от обеспечиваемых чеками карт, выпуская вместо них дебетовые карты. Покупателям по-прежнему приходилось подписываться под каждой операцией, как и с чеками. Затем дебетовые и кредитные карты снабдили электронным микрочипом, хранившим персональный идентификационный номер (PIN). Это назвали системой чипа и пина. Она считалась более надежной, так как не требовала подписи (которую можно подделать), а PIN-код был известен только владельцу карты, ввиду чего система быстро стала популярной. Тенденция покупать онлайн, электронные банковские переводы и безопасные платежные системы, такие как Paypal, также нанесли удар по использованию наличных.
Теперь, вместо того чтобы расплачиваться в реальных магазинах наличными, все больше людей платят онлайн картой или в системе Paypal: за товары из любого уголка света, избавившись от необходимости переводить одну валюту в другую. Даже в реальном мире дебетовые и кредитные карты могут использоваться за рубежом, так что у путешественников теперь меньше причин брать с собой иностранную валюту.
... всё?
Использование бесконтактных платежных карт и мобильных телефонов или других подручных устройств, чтобы совершить покупку, означает, что потребность иметь при себе наличные продолжает снижаться: даже если вы хотите приобрести какую-нибудь мелочь. Ряд статистических исследований показывает, как упало использование наличных:
- Объем платежей наличными уже давно значительно ниже объема безналичных платежей: кредитные и дебетовые карты «побили» наличные в Великобритании в 2003 г.
- В 2015 г. объем потребительских продаж по дебетовым и кредитным картам втрое превышал объем продаж по наличному расчету.
- В начале марта 2015 г. количество наличных транзакций в Великобритании впервые стало меньше, чем количество безналичных операций.
- Если считать все транзакции, в т. ч. между крупными организациями и банками, объем наличных операций составлял в 2014 г. в Великобритании £260 млрд ($400 млрд). Но объем автоматизированных операций составлял £76 643 млрд ($118 млрд).
Презренный металл
Почему мы не любим наличные? Это тяжело, небезопасно (можно потерять, могут украсть); проще взмахнуть картой, чем разобраться в содержимом бумажника; и деньги — грязны: куда гигиеничней симпатичная, чистенькая карточка, которой пользуетесь только вы.
Большинство людей слышали городскую легенду, что банкноты запачканы кокаином. Исследование, проведенное в 1994 г.
9-м Окружным апелляционным судом Лос-Анджелеса, США, выявило, что три из четырех банкнот имеют следы кокаина или иных запрещенных наркотиков. Аналогичные открытия были повсюду. Исследование, охватившее всю Великобританию, выявило запачканность 80%, а в Лондоне на 1999 г. дела обстояли еще хуже: лишь на четырех купюрах из протестированных 500 не было следов кокаина. Во время эпидемии атипичной пневмонии 2003 г. Китай стал отправлять банкноты на карантин: все, что поступало в банк, задерживалось на 24 часа и лишь затем вновь поступало в оборот, так как вирус не живет долго без живых клеток.
Последние из могикан
Люди все еще используют наличные для покупок, но в постоянно уменьшающемся объеме. Парковки, торговые аппараты и другие механические системы приема платежей спешно переориентируются на то, чтобы принимать платежи телефоном или картой. Автобусы и другие виды транспорта по-прежнему принимают наличные (хоть лондонские автобусы с 2014 г. используют только безналичный расчет), но платежные карты становятся все более распространенными. Дни торговых аппаратов, принимающих наличные, вероятно, тоже сочтены, поскольку слишком дорого собирать и отвозить в банк монеты и купюры. В настоящее время независимые торговцы, такие как владельцы мелких магазинчиков, распространители печатной продукции и большинство рыночных и уличных продавцов, предпочитают иметь дело с наличными из-за высокой платы за обслуживание, взимаемой производителями кредитных карт и банками. Есть еще и теневой мир: например, торговцы, стремящиеся избежать уплаты налогов посредством наличных расчетов. Наркоторговцы, проститутки и наемные убийцы, вероятно, тоже продолжат пользоваться наличными.
У наличных есть одно огромное преимущество: они анонимны. Но сокращение использования наличных делает его несколько подозрительным при оплате дорогостоящего предмета: на вас вскинут брови. На этом странном витке истории наличные, некогда бывшие признаком благополучия, становятся признаком нахождения на социальной обочине и, возможно, даже свидетельствуют об относительной бедности. В Швеции (зашедшей в движении к безналичной экономике дальше всех) резко снизилось количество банковских ограблений (со 110 в 2008 г. до 16 тремя годами позже), поскольку электронные платежи взяли верх. Многие шведские банки просто больше не выдают наличные. Эта тенденция перенимается Великобританией и европейскими банками, что выражается в отказе от мониторов безопасности, которые не нужны, раз в распоряжении кассиров больше не имеется крупных денежных сумм.
А стоит ли оно того?
Наличные дороги. Их дорого производить и распространять; магазинам приходится оплачивать сейфы и транспортировку денег в банк, чтобы их сохранить; личная передача наличных требует времени; многие оказываются жертвами фальшивых денег. Исследование 2015 г. выявило, что если бы США отказались от наличных, ВВП вырос бы на 0,47%. Само по себе это мало о чем говорит, но учитывая, что ВВП в тот год оценивался в $17,710 трлн, эти 0,47% превращаются в $83,237 млрд.
Издержки содержания наличных наиболее высоки в странах с отрицательной процентной ставкой, таких как Дания и Швейцария (на 2015). Это означает, что вкладчики должны платить просто за то, что их деньги хранятся в банке. Процентная ставка в Дании составляет -0,75%: т. е. куда разумнее хранить наличные под матрасом.